Пять советов начинающему инвестору

Существует множество различных правил, каждое из которых ориентировано на разные стили и цели инвестирования. Если вы нацелены на дальний горизонт, вот пять идей, которые могут помочь вам на пути к долгосрочным инвестиционным целям.

1. Что вы планируете построить?

Вы инвестируете, чтобы купить дом через пару лет, или вкладываете деньги в пенсию, которая кажется долгой? А может быть, хотите поддерживать определенный образ жизни на пенсии для себя и семьи?

Какими бы ни были финансовые цели полезно знать:

• Что именно вы пытаетесь построить;
• Для некоторых целей потребуются консервативные стратегии или продукты (например, активы с фиксированным доходом );
• Для других – более агрессивный подход (например, акции с малой капитализацией ).  

Есть разнообразный набор инструментов и стратегий. Прежде чем научиться их использовать, убедитесь, что вы выбираете правильные.

2. Умейте управлять рисками

Существует термин «терпимость к риску». Есть предел, за которым волатильность рынка может заставить вас выкупить свои инвестиции. Возможно, вы подверглись чрезмерному риску, или, может быть, ваше инвестиционное обоснование с самого начала было некорректным. Предел толерантности к риску должен быть основан на объективных показателях, а не на эмоциях.

Недавний пример. Когда в марте 2020 года рынки рухнули на фоне начала пандемии COVID-19, многие инвесторы избавились от большей части (или всей) своих акций в ходе массовой панической продажи.

Но рынок резко восстановился в течение следующих двух месяцев, и многие, кто разгрузил свои портфели, вероятно, упустили этот отскок. Напротив, те, кто управлял рисками, смогли перебалансировать или увеличить свои портфели, когда стоимость активов приближалась к уровням дисконтирования.

Оценка терпимости к личному риску может помочь вам оставаться в курсе рыночных возможностей, вместо того, чтобы позволить рынку «свернуть» ваш портфель.

3. Сохраняйте смешанные и сбалансированные финансовые перспективы

Бесчисленное количество раз мы слышим: диверсифицируйте, диверсифицируйте, диверсифицируйте! Это похоже на зацикленную мантру в инвестиционных кругах. Но в этом есть доля правды.  

Падение цены актива может быть:

• По уважительной причине – актив переоценен;
• Плачевный итог: компания – «тонущее судно».  

Этот же принцип можно расширить и применить к отраслям, секторам и целым классам активов (акции, облигации, товары и т. д.).

Все мы знаем, что благоразумно не класть «все яйца в одну корзину». Так многие инвесторы распределяют свой риск по более широкому спектру инструментов и рынков. 

Если какой-то сегмент вашего портфеля неэффективен, то другие чувствуют себя лучше. В идеале диверсифицированный портфель может дать вам широкий спектр возможностей для роста с чем-то вроде встроенного хеджирования.

4. Будьте гибкими на ближайшее время, но оставайтесь прочными в долгосрочной перспективе

Не существует инвестиционного подхода, стратегии или принципа, которые были бы настолько прочными и надежными, что их нельзя или не следует время от времени подвергать сомнению. Рынки и экономика динамичны.  

Иногда следует думать о внесении корректировок и настроек в свою портфельную стратегию:

• Это не значит, что нужно быть излишне непостоянным, слишком поспешно или слишком часто менять свою долгосрочную инвестиционную стратегию;
• Но это и не означает, что вы должны упрямо придерживаться инвестиционной стратегии, которая явно не работает.  

Трудно найти правильный баланс между долгосрочными убеждениями и краткосрочной гибкостью. Но если подвергнуть сомнению свои инвестиционные предположения, идеи и стратегии, это поможет лучше понять, что вы делаете, как вы это делаете и что еще можете сделать для улучшения своего портфеля.

5. Не идите на поводу у внутридневной волатильности

Если временной горизонт вашего инвестирования составляет десятилетие и более, то все, что происходит на рынке сегодня, на этой неделе, в следующие несколько месяцев или даже в ближайшие годы, может существенно не повлиять на ваши долгосрочные инвестиционные доходы отрицательно.

Для сравнения: самый длительный медвежий рынок в истории США (согласно данным FactSet) длился три года, с 1946 по 1949 год. Средний медвежий рынок с 1940-х годов по настоящее время длился около 14 месяцев.

Напротив, исторически бычьи рынки продолжались дольше и поднимались выше, чем любой медвежий рынок, который со временем падал. Это не гарантирует, что будущие «быки» или «медведи» останутся в пределах этих средних значений, но это действительно ставит вопрос о рыночных колебаниях на перспективу.

Если ваша финансовая цель находится на расстоянии нескольких лет или десятилетий, то, что происходит на рынке в этот самый момент, не должно побуждать вас к импульсивным продажам или покупкам (классический сценарий страха и жадности). Не позволяйте краткосрочной волатильности побуждать вас к действию.  

Итог

Подводя итог: знайте, во что вы инвестируете, определите пределы своей зоны финансового комфорта, распределяйте свои финансовые перспективы по разным корзинам, время от времени подвергайте сомнению свои инвестиционные идеи и подходы и не позволяйте колебаниям отвлекать вас от долгосрочных инвестиционных целей. 

Удачных вам инвестиций, дорогие читатели портала 1-consult.net!