Осциллятор Чайкина

Осциллятор Чайкина (ОЧ) используется трейдерами для анализа силы ценового тренда на основе объема торгов. Расхождение между этим индикатором и ценовым трендом прогнозирует разворот тенденции.

Вместе с читателями портала 1-consult.net рассмотрим сигналы, которые подает инструмент, а также его плюсы и слабые стороны.

Как работает осциллятор Чайкина

Осциллятор, разработанный в 1970-х годах известным американским трейдером Марком Чайкиным, пытается подтвердить ценовые тенденции и предупредить о надвигающихся ценовых разворотах.

Осциллятор основан на другом индикаторе Accumulation Distribution Line (ADL)- накопления/ распределения. Вычисление ведется посредством вычитания 10-периодной экспоненциальной скользящей средней ЕМА из 3-периодной экспоненциальной скользящей средней индикатора ADL.

Инструмент Чайкина – это, по сути, расхождение сходимости скользящих средних (MACD), применяемое к индикатору накопления /распределения. Многие из сигналов, которые применяются к MACD, также применимы к осциллятору.

Если инструмент кажется очень чувствительным к ценовому движению по индикатору ADL, вам, возможно, потребуется изменить периоды скользящих средних.

Расчет осциллятора Чайкина

Для расчета осциллятора Чайкина, следует пошагово совершить следующие действия:

  • Рассчитать множитель денежного потока.

Множитель денежного потока = [(Close - Low) - (High - Close)] / (High - Low);

  • Умножить это значение на объем, чтобы определить объем денежного потока.

Объем денежного потока = Множитель денежного потока x Объем за период;

  • Вычистить промежуточную сумму объема денежного потока для формирования ADL.

ADL = предыдущий ADL + объем денежного потока за текущий период.

Наконец, разница между двумя скользящими средними покажет значение индикатора.

Осциллятор Чайкина = (3-периодная EMA ADL) - (10-периодная EMA ADL)

Как использовать осциллятор Чайкина в торговле

Трейдеры часто полагаются на осциллятор Чайкина, как и на другие индикаторы импульса, при прогнозе изменения направления тренда.

Инструмент генерирует сигналы:

  • С восходящим / нисходящим расхождением;
  • В момент пересечения нулевой отметки линией индикатора.

Два условия покупки: пересечение центральной отметки снизу вверх и положительное расхождение.

Индикатор может также давать два медвежьих сигнала: медвежье пересечение центральной линии и отрицательную дивергенцию. 

Пример 1

На дневном графике акций компании Alcoa наблюдается положительная дивергенция. Впоследствии расхождение, сигнализирующее об изменении тенденции, подтверждает открытие длинной позиции.

Особенности применения осциллятора Чайкина, Фото № 1 - 1-consult.net

Еще одна ситуация сигнала к покупкам – пересечение линией нулевой отметки снизу вверх.

Особенности применения осциллятора Чайкина, Фото № 2 - 1-consult.net

Пример 2

В этом примере на графике AUD/ EUR можно наблюдать отрицательную дивергенцию. Впоследствии восходящий тренд теряет силу и переходит в боковик.

Особенности применения осциллятора Чайкина, Фото № 3 - 1-consult.net

Ситуации, когда осциллятор пересекает центральную отметку, сигнализируя о продажах, видна на рисунке снизу.

Особенности применения осциллятора Чайкина, Фото № 4 - 1-consult.net

Преимущества осциллятора Чайкина:

  • Инструмент намного быстрее индикатора накопления/ распределения;
  • Отлично сочетается с другими осцилляторами;
  • Не перерисовывает свои значения.

Недостатки использования инструмента:

  • Необходимо применять его с другими инструментами, чтобы отфильтровать ложные сигналы, которые возникают довольно часто;
  • Излишняя гибкость индикатора может вводить в заблуждение, как новичков, так и спекулянтов со стажем.

Чем осциллятор Чайкина отличается от других инструментов

ОЧ отличается от других осцилляторов объема тем, что заменяет среднюю дневную цену ценой открытия.

Если актив закрывается ниже середины дня (т. е. (Максимум + минимум) / 2), то накопления было меньше, чем распределения. Чем дальше актив закрывается до максимума, тем меньше накопления, и наоборот.

Выводы

Трейдеры всегда стремились использовать объем для подтверждения поведения цены. Осциллятор Чайкина, сам по себе или в сочетании с другими индикаторами, может помочь спекулянтам определить важные моменты в этом аспекте.

Когда ОЧ имеет высокое значение, ADL имеет низкое значение по отношению к цене актива, что указывает на усиление давления продавцов и неизбежность ценового разворота.

И наоборот, когда OЧ находится на низком уровне, давление покупателей возрастает, и также неизбежен рост цены.

Таким образом, трейдеры могут использовать осциллятор с целью определения оптимального момента продажи или покупки актива, чтобы уйти (или воспользоваться) от неизбежного разворота.

Если вы, уважаемые читатели 1-consult.net предпочитаете долгосрочный трейдинг, то осциллятор Чайкина в  совокупности с другим индикатором однозначно будет вам полезен.